当代最优秀的交易员吉姆·西蒙斯

在介绍吉姆·西蒙斯(Jim Simons)之前，我们先来看一个数学小简史。大约2200年前，古希腊天文学家埃拉托斯特尼发现，夏至那天在古埃及城市赛伊尼（Syene），正午的太阳会恰好出现在头顶；但在794公里以北的亚历山大港，此时的太阳会略偏南7.2°。这样，他计算出，走794公里的路程，相当于在地球周长的360°里绕了7.2°，那么地球的周长应该大致等于39700公里（794×360°÷7.2°），这与现代测量的40000公里相当接近。

这就是数学的惊人威力。肯定会有人说，这和我有什么关系，假如你这样认为，那么你肯定也认为牛顿运动定律和你也没什么关系了，人类发射卫星和你也没什么关系。那些认为数学没什么用的人，肯定是学不好数学的人。如果你在纠结，学好数学有什么用，我值得费那么多精力去学数学么？我的回答的是，你先去学吧，学好数学真的很有用。

下面是这个星球上最伟大的交易员吉姆·西蒙斯的简介，他本人就是一个数学高手。

1982年，40岁就退休得数学教授吉姆·西蒙斯创立了文艺复兴科技(Renaissance Technologies)对冲基金，该基金由数学家、计算机科学家和物理学家组成，开创了算法交易的新纪元。自1988年以来，吉姆•西蒙斯(Jim Simons)的“文艺复兴技术大奖章”(Renaissance Technologies Medallion)基金的年平均回报率为+66%，从金融市场获得了超过1500亿美元的利润。

吉姆·西蒙斯个人资产超过230亿美元，这是他从基金中分得的利润。就他过去30年的回报率而言，没有任何其他交易员、投资者或基金能与他相提并论。他的基金创造的财富超过了沃伦·巴菲特和比尔·盖茨的个人净资产。

世界上还有其他伟大的交易员和投资者，例如巴菲特，他依靠长期的价值投资积累财富，而索罗斯的交易理念背后是一系列复杂的哲学思想。吉姆•西蒙斯在金融金融市场获得非凡的成就最令人惊讶的一点是，他从未上过一节金融课，对商业毫无兴趣。他雇佣华尔街以外的人到他的对冲基金工作。他的团队通过对数学算法，而不是预测、某些经济学上的原理或者观点来交易市场，用新的思维来审视金融市场，从而为交易界带来了新的视角。

文艺复兴科技专注于使用数学和统计分析衍生的定量模型进行系统性交易。大奖章（Medallion）基金创建于1988年，它开始使用伦纳德•鲍姆(Leonard Baum)的数学模型，而代数学家詹姆斯•艾克斯(James Ax)甚至做得更好。它探索了可以用来创造获利优势的相关性。大奖章基金由Simons和Ax以他们两人都获得的数学奖命名。Medallion基金拥有历史上最佳的长期持续回报记录，20年的年回报率超过35%。从1994年到2014年中期，该公司平均年回报率为71.8%。没有人比得他长期回报率，沃伦•巴菲特、乔治•索罗斯或保罗•都铎•琼斯都比不过。吉姆·西蒙斯是交易界中的巨人。

西蒙斯依靠数学模型和电脑，管理着自己旗下的巨额基金，用数学模型捕捉市场机会，由电脑作出交易决策。他称自己为“模型先生”，认为模型较之个人投资可以有效地降低风险。

文艺复兴公司主要由3个部分组成，即电脑和系统专家、研究人员以及交易人员。西蒙斯亲自设计了最初的数学模型，同时雇用了超过70位拥有数学、物理学或统计学博士头衔的人。西蒙斯每周都要和研究团队见一次面，和他们共同探讨交易细节以及如何使交易策略更加完善。大奖章基金的数学模型主要通过对历史数据的统计，找出金融产品价格、宏观经济、市场指标、技术指标等各种指标间变化的数学关系，发现市场目前存在的微小获利机会，并通过杠杆比率进行快速而大规模的交易获利。目前市场上也有一些基金采取了相同的策略，不过和西蒙斯的成就相比，他们往往显得黯然失色。

西蒙斯曾经表示：“我是模型先生，不想进行基本面分析，模型的优势之一是可以降低风险。而依靠个人判断选股，你可能一夜暴富，也可能在第二天又输得精光。”

令人惊讶的还不止这些。西蒙斯一点也不喜欢华尔街的投资家们，如果你想去文艺复兴科技公司工作的话，华尔街经验反而是个瑕疵。在公司的200多名员工中，将近二分之一都是数学、物理学、统计学等领域顶尖的科学家，所有雇员中只有两位是金融学博士，而且公司从不雇用商学院毕业生，也不雇用华尔街人士，这在美国的投资公司中堪称绝无仅有。

“我们不雇用数理逻辑不好的学生”，曾经在哈佛大学任教的西蒙斯说，“好的数学家需要直觉，对很多事情的发展总是有很强的好奇心，这对于战胜市场非常重要。”

吉姆·西蒙斯于2009年底退休。该基金现在由专攻计算语言学的计算机科学家彼得•布朗(Peter Brown)管理。1993年，他在IBM Research工作时被Renaissance公司聘用。西蒙斯仍是公司的非执行董事长，并仍将资金投资于公司的基金，主要投资于利润丰厚得令人难以置信的大奖章黑箱策略。从吉姆西蒙斯的回报表现衡量，基于他的数据，他是目前世界上最好的基金经理和交易员。Renaissance目前管理的资产超过1,100亿美元，其中大部分是来自公司员工的资本。

看来数学和计算机科学是当今和未来交易员最重要的工具，有志于在交易界大显身手的人，数学是你行走江湖的必备武器。